《保险理论与实践》20250504-《草原雪灾保险优化研究——以锡林郭勒盟肉羊政策性保险为例》（张俊岩、何文菡、刘灿阳、许荣）

［摘   要］锡林郭勒盟肉羊天气指数保险是中国首款以草原牧民为主要被保险人的农业天气指数类保险产品，该产品尚处于试点实施的阶段，运营方式尚未完全成熟。本文从承保范围、保险条款以及保险费率等方面，对该产品的雪灾损失部分进行了详细梳理，对试点过程中的问题进行分析，并总结国外发展成熟产品的经验，以期为我国草原雪灾指数保险的实施提供参考。针对试点产品存在的基差风险问题，本文根据草原畜牧业雪灾的灾害系统，分析雪灾的致灾、孕灾以及承灾因子，选取锡林郭勒盟、呼伦贝尔市、乌兰察布市以及巴彦淖尔市四个地区的气象及经济数据，在目前的致灾因子基础上加入风险预防因子，探索建立更为合理的草原雪灾保险指数组合以及保险方案。实证结果显示，加入风险预防因子会提高指数和雪灾损失的关联度，运用风险预防因子修正后的天气指数组合，可以在一定程度上提高草原雪灾指数保险费率厘定的精度，降低基差风险，降低赔付率。在产品运营中，本文根据实际经营情况，寻找更加合理的业务实施方案。

［关键词］草原雪灾；指数保险；基差风险；保险产品

［基金项目］本文系教育部人文社会科学研究规划基金项目（20YJA790086）的阶段性研究成果。

［作者简介］张俊岩，中国人民大学财政金融学院副教授；何文菡，中国人民大学财政金融学院硕士研究生；刘灿阳（通讯作者），中国人民大学财政金融学院博士研究生；许荣，教授、博士生导师，现供职于中国人民大学财政金融学院、中国财政金融政策研究中心、中国人民大学保险研究所。