在这次金融危机中，由于对消费者保护的松散导致出现大面积不规范的次级抵押贷款行为。而金融危机又反过来揭露了金融产品和市场中对大部分消费者和投资者保护的不足。国会、政府和监管者都已经采取措施来打击次级贷款和信用卡行业中的违规行为。这些措施是重要的，但却远远不够。金融产品是复杂的，即使是非常精通金融专业的人士，要了解金融产品可能带来的所有风险也是很困难的。为了保证消费者应有的话语权，政府计划书中将建立一个消费者金融保护局(CFPA)。CFPA将以透明度、简洁性、公平性、问责制和准入制五个基本原则在信用、储蓄和支付方式等方面保护消费者权益。
（一）建立一个强大、独立且有充分权限的消费者保护机构
建立一个消费者金融保护局（CFPA），此新建机构将有广泛权限来保护消费者的信用、储蓄、支付方式和其他金融产品和服务，并且管理所有此类产品和服务的提供商。保护局的职责有：
促进信息简明化、清晰化；保护消费者免受不公平和欺骗性交易；
促进金融服务市场的公平性、有效性和创新性；
降低金融服务的准入门槛。
给予消费者金融保护局充分权限来执行合理的保护措施；保护局的体制将有完全的独立性，施行责任制；根据实证经验调节监管政策，有稳定的资金来源。CFPA将有以下权利：
制定银行和非银行公司间公平竞争等的规定；
监督和审查金融机构是否符合相关规定；
通过命令、罚款和处罚等形式强制公司执行相关规定。
（二）实施准则
透明度：
要求金融机构积极主动公开详细交易细则；
要求公司对消费者的沟通必须合理，有义务向消费者清楚明白的说明其做出某项财务决策后可能带来的利益、成本、处罚和风险；
消费者完全清楚其做出的财务方面的决策所可能带来的后果。
简洁性：
为普通掉期业务做出简单、直接的定价标准；
要求所有金融服务提供者和中介除了这些突出的产品外，还应选择性提供其他合法金融产品；
考虑到另类投资如果违规，带来的危害比较大，对其处罚力度也更高，因而另类投资的日常交易将受到更严格的审查；
在一些案例中，CFPA将有权命令金融机构只能在消费者从标准化产品中退出后才能向其推销其他替代产品。
公平性：
取缔不公平条约和措施，或在产品条款中或合约中添加调整过的约束条件；
对金融中介机构提高赋税；
确认中介商和消费者之间的薪酬机制不会引发两者利益的冲突。
负责制：
将CFPA定位为联邦消费者保护监管的最主要单位。
准入性：
实施公平的借贷法和社区再投资法；
努力确保金融市场服务未覆盖的客户和社区能享受到谨慎的财务、借贷和投资服务。
（三）举例：CFPA将对抵押贷款体系做出如下改革
透明度要求：
确保消费者有一个单一、简单、统一的联邦抵押贷款的说明；
要求和消费者充分沟通某个抵押贷款产品的风险和利益；
要求实时收集和发布借贷相关过程信息，CFPA由此快速了解需要时采取哪步措施来保护消费者。
推广简单金融产品，使消费者容易选择
做普通掉期交易业务的公司必须提供直接明了的解释条款，并同时保留消费者退出选择其他产品的权利。
公平性
要求抵押贷款经纪人对客户负最佳价格执行交易信托责任，以避免经纪人和房主之间的冲突。经纪人还有义务确定抵押贷款是否是借款人所能承受的；
取消不公平措施例如“利差溢价” ；
限制或取消提前支付罚金；
要求贷款创始机构或证券化产品的主办人（即初始贷款人）每笔贷款至少保留5%的坏账风险。
负责制：
确保银行、非银行机构和独立抵押贷款经纪人都遵守统一的规则，不允许借款人或经纪人游离在监管和法律之外。
降低进入门槛
严格执行社区投资法案和公平借款法律。
保证金融市场服务未覆盖的客户和社区能享受到谨慎的财务、借贷和投资服务。